Evaluarea Cris-Tim în contextul IPO-ului
Producătorul de mezeluri Cris-Tim își estimează valoarea la 275 de milioane de euro, echivalentul a 1,4 miliarde lei, în urma publicării prospectului pentru oferta publică inițială (IPO) ce va avea loc la Bursa de Valori București (BVB). IPO-ul are o valoare potențială de 473 milioane lei, iar în cadrul ofertei vor fi disponibile 27,06 milioane de acțiuni, cu un preț cuprins între 16,5 și 17,5 lei/acțiune.
Detalii despre acțiuni și perioada de subscriere
Perioada de subscriere pentru acțiuni va fi deschisă între 17 și 29 octombrie. Din cele 27,06 milioane de acțiuni, 6,2 milioane vor fi vândute de holdingul controlat de fondatorii Radu Timiș și Cristina Teodora Timiș, iar restul de 20,9 milioane vor fi vândute direct de acționarul majoritar. După finalizarea ofertei, participația acționarului majoritar va scădea de la 99,9% la aproximativ 65% din capitalul social, care va include 81,2 milioane de acțiuni.
Structura ofertei
Oferta este structurată în două tranșe: 15% din acțiuni (până la 4,06 milioane) sunt destinate investitorilor de retail, iar 85% (23.006.667 acțiuni) pentru investitorii instituționali. Investitorii individuali pot subscrie doar la prețul maxim de 17,5 lei/acțiune, beneficiind de o reducere de 5% în primele patru zile ale ofertei.
Performanțele financiare ale Cris-Tim
Cris-Tim Family Holding a raportat pentru anul 2024 o cifră de afaceri de 1,1 miliarde lei, marcând o creștere de 11% față de 2023, și un profit net de 88 milioane lei, cu 32% mai mult decât în anul anterior.
Utilizarea fondurilor obținute din IPO
O parte din fondurile obținute în urma IPO-ului vor fi utilizate pentru rambursarea unor împrumuturi de 57,3 milioane euro, echivalentul a 290,8 milioane lei, acumulate până la 31 august 2025. Aceste împrumuturi sunt legate de o reorganizare și consolidare a datoriilor intra-grup. De asemenea, compania va folosi fondurile pentru susținerea planurilor sale de investiții.
Concluzie
IPO-ul Cris-Tim reprezintă o oportunitate semnificativă atât pentru investitorii individuali, cât și pentru cei instituționali, oferind perspective de dezvoltare și consolidare a companiei pe piața de capital.
